FGTS pode ser usado no Desenrola 2.0 para baixar juros

A iniciativa surge após dados do Banco Central do Brasil indicarem que o alívio financeiro gerado pela primeira fase do programa foi, em muitos casos, temporário. Apesar de ter movimentado cerca de R$ 53 bilhões e beneficiado aproximadamente 15 milhões de pessoas até 2024, parte dos consumidores voltou a se endividar poucos meses após renegociar suas dívidas.

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Reendividamento em poucos meses

O principal problema identificado foi o retorno rápido à inadimplência. Mesmo após renegociar dívidas com descontos, muitos brasileiros voltaram a atrasar pagamentos.

Isso ocorreu principalmente por fatores como:

• Aumento do custo de vida
• Juros elevados no crédito
• Renda comprometida com despesas fixas

Juros continuam altos no Brasil

Mesmo com acordos mais favoráveis, o cenário de crédito segue desafiador.

Modalidades comuns, como:

• Cartão de crédito
• Cheque especial

Podem ultrapassar taxas de 400% ao ano, o que dificulta a manutenção dos pagamentos no longo prazo.

Esse cenário está diretamente ligado ao nível da Taxa Selic, que influencia o custo do crédito em toda a economia.

O que muda no desenrola 2.0

FGTS como garantia

Uma das principais propostas em análise é permitir o uso do saldo do FGTS como garantia nas renegociações.

Na prática, isso pode:

• Reduzir o risco para os bancos
• Permitir taxas de juros menores
• Facilitar a aprovação de acordos

A lógica é semelhante ao crédito com garantia, que costuma ter condições mais vantajosas.

Parcelas mais acessíveis

Outro foco do novo programa é:

• Reduzir o valor das parcelas
• Ajustar os prazos de pagamento
• Evitar comprometer excessivamente a renda

A intenção é criar condições mais sustentáveis, diminuindo o risco de inadimplência futura.

Críticas e preocupações sobre a proposta

Risco para o trabalhador

Entidades como o Instituto Brasileiro de Defesa do Consumidor demonstram preocupação com o uso do FGTS.

Os principais pontos levantados incluem:

• O fundo é uma reserva de segurança
• Deve ser utilizado em situações como desemprego ou moradia
• Pode haver transferência de risco para o trabalhador

Falta de solução estrutural

Especialistas apontam que o problema do endividamento no Brasil vai além da renegociação.

Entre os fatores estruturais estão:

• Juros elevados
• Falta de educação financeira
• Baixa renda média

Sem mudanças mais amplas, programas como o Desenrola tendem a ter efeito temporário.

O desafio do governo: equilibrar crédito e sustentabilidade

Monitoramento de indicadores

Antes de formalizar o Desenrola 2.0, o governo acompanha indicadores como:

• Comprometimento da renda das famílias
• Nível de inadimplência
• Evolução do crédito ao consumidor

Esses dados são fundamentais para definir regras mais eficazes.

Acesso ao crédito versus risco

O grande desafio é encontrar equilíbrio entre:

• Facilitar o acesso ao crédito
• Evitar o superendividamento

Isso envolve não apenas políticas públicas, mas também o comportamento do sistema financeiro.

Exemplo prático: como o novo modelo pode funcionar

Imagine um consumidor com dívida de R$ 5 mil no cartão de crédito:

• Sem garantia: juros elevados e parcelas altas
• Com FGTS como garantia: juros menores e prazo maior

Resultado possível:

• Redução significativa no valor das parcelas
• Maior chance de manter o pagamento em dia

No entanto, em caso de inadimplência, o saldo do FGTS pode ser comprometido — o que gera debate sobre os riscos.

O que esperar para 2026

O Desenrola 2.0 ainda está em fase de estudo e não foi oficialmente lançado.

Os próximos passos incluem:

• Definição das regras pelo Ministério da Fazenda
• Avaliação de impacto econômico
• Possível envio ao Congresso Nacional

A expectativa é que o programa traga ajustes importantes para tornar a renegociação mais eficiente e duradoura.

Imagem: Reprodução/Seu Crédito Digital